Kan festen fortsætte trods nye coronaudbrud i Kina og manglende afklaring på gældsloftet? De amerikanske nøgletal torsdag er fortsat ikke til at skyde igennem. I Tyskland måtte man nedjustere væksten, så hvad gør ECB nu, når det tyske lokomotiv står stille?
Mandag havde det danske marked lidt enegang, da vi som det eneste land havde vores børs lukket både torsdag og fredag. Lundbeck var en af de mest stigende aktier mandag og holder dermed fast i den stigende tendens der blev etableret i februar. RSI er over 80 og MACD er over middelværdien 0 på ugebasis. Det bliver interessant at se, om modstandsniveauet 40 bliver brudt. Afvent udviklingen.
Tirsdag fortsatte TCM Group-aktien op. Aktien er steget godt 20 pct. fra bunden i marts og frem til idag. Investorerne er begyndt at købe ind på, at der i fremtiden igen skal bygges køkkener. Teknisk er der etableret et købssignal i Bollingerkanalen i midten af april. De glidende gennemsnit på 8 og 24 uger er ved at etablere et Golden Cross i denne uge. Den stigende tendens trækker op i de tre indikationsmodeller på ugebasis. RSI er over 70. Momentum er brudt igennem det glidende gennemsnit nedefra. MACD er bevæget sig over middelværdien 0 på ugebasis. Brug tilbagefald til opsamling.
Asetek er den nye drenge på den danske børs. Aktien har oplevet store udsving i de par dage aktien har været på børsen. Kursen har bevæget sig mellem 4 og 11. Asetek leverer sit kvartalsregnskab mandag morgen, der viste et positivt resultat.
Onsdag startede negativt op, da gældsloftet i USA stadig driller. SP Group var med kvartalsregnskab der viste et fald i resultat efter skat fra 65 mio. kr. til 53 mio. kr. Teknisk etablerede aktien en topformation i begyndelsen af maj i niveauet 320 og nu handles aktien i niveauet 275. Signalet er skiftet til salg på dagsniveauet, mens der fortsat er købssignal på ugebasis. Aktien ser ikke interessant ud på nuværende niveau.
NKT kunne onsdag meddele markedet, at man vil udvide fabrikken i Karlskrona og investere i et nyt kabelskib. Markedet kvitterede med en stigning på 8,2 pct. I februar faldt aktien på historien om, at man skulle udvide kapaciteten på selskabets fabrikker, da man frygter for en stor emission. Bollingerkanalen på ugebasis har været i køb de sidste 4 uger. De glidende gennemsnit på 8 og 24 uger er blevet brudt nedefra, men har endnu ikke etableret et Golden Cross. RSI har ramt 73. Med stigningen er aktien tæt på at være tilbage i den stigende trendkanal. Aktien ser interessant ud på niveauet. (Bemærk jeg ejer aktier i selskabet via min millionærkonto).
Torsdag meddelte GN Store Nord, at man havde foretaget en privat placement og dermed sikret sig 2,75 mia. kr. Teknisk bevæger aktien sig vandret i 140-200. RSI er over 80. Aktien ser ikke interessant ud på niveauet.
I den kommende uge er der regnskab fra Matas, German High Street Properties samt Per Aarsleff om tirsdag.
Per Aarsleff opjusterede forventningerne den 15. maj. Selskabet forventer nu en omsætning på 19,5- 20 mia. kr. og et EBIT i niveauet 880-940 mio. kr. Den positive meddelelse sendte kursen op i niveauet 330. Teknisk havde aktiekursen ellers bevæget sig vandret i niveauet 280-300 siden begyndelsen af januar og frem til den positive meddelelse i sidste uge. Dermed handles aktien i all time high. RSI er i niveauet 78. Momentum har netop etableret en bundformation og er brudt igennem det glidende gennemsnit nedefra. Nærmeste modstandsniveau er ved 360 og herefter i niveauet 395, mens der er støtte i niveauet 300 og herefter i niveauet 270. Aktien ser interessant ud på niveauet (bemærk jeg ejer selv aktier i selskabet).
C25-indekset holder fast i den stigende tendens. De sidste par dages uro på markedet har givet et gap i dagsgrafen 1841,76-1851,25. Bollingerkanalen er gået i salg og de glidende gennemsnit på 8 og 24 dage er blevet brudt oppefra.
På ugebasis er der købssignal i Bollingerkanalen fortsat intakt. Den nedre kanallinie ligger i niveauet 1780 som en støttelinie.
Der er divergens mellem de tre indikationsmodeller på ugebasis. Momentum bevæger sig vandret. RSI har ramt 68. MACD er over middelværdien 0 på ugebasis.
Modstandsniveauet 1850 er blevet brudt og modstandsniveauet 1900 er blevet testet, men ikke brudt. Næste modstandsniveau er ved 2000. Der er støtte i niveauet 1800 og herefter i niveauet 1750. Hold øje med de nye signaler i markedet, det giver nye købsmuligheder.
DK Portefølje
Den danske portefølje har år til dato givet et afkast på 2,3 pct. mod C25-indekset som har givet et afkast på 7,3 pct. Vi tager et spekulativt position i B&O. På salgslisten er cBrain, D/S Norden, Noble og UIE.
Nordisk portefølje
Den nordiske portefølje har år til dato givet et afkast på 4,6 pct. mod OMX Nordic 40-indekset som har givet et afkast på 5,93 pct. Hæver stop-loss for Lundin Mining. På salgslisten er CTT systems, Golden Ocean og Nibe. Bemærk Golden Ocean er med udbytte i næste uge.
Stærk udvikling i USA
Torsdagens amerikanske nøgletal viste, at økonomien voksede med 1,3 pct. i første kvartal af 2023 i forhold til det foregående kvartal opgjort i annualiserede tal. Vækstbilledet i USA er dermed lidt stærkere end ventet, idet konsensus blandt økonomerne ifølge Bloomberg News var en vækstrate på 1,1 pct.
Det private forbrug viste en vækst på 3,8 pct. i kvartalet mod forventet en forbrugsvækst på 3,7 pct.
PCE-prisindekset voksede samtidig 5,0 pct. i forhold til kvartalet før, mens der var forventet 4,9 pct.
Den kommende uges regnskaber: Broadcom, Salesforce, Lululemon, Dollar General, CrowdStrike Holdings, Dell, HP, Hormel Foods, Chewy samt Five Below.
S&P 500 er gået i salg i Bollingerkanalen på dagsniveauet. De glidende gennemsnit ligger side om side på dagsniveauet. På ugebasis holder Bollingerkanalen fast i købssignalet som blev etableret ved månedsskiftet marts/april. RSI er faldet fra 88 og nu er modellen i 78. Momentum er stigende og brudt igennem det glidende gennemsnit nedefra. MACD er stigende og modellen er over middelværdien 0.
Nasdaq Composite holder fast i købssignalerne på dagsniveauet. På ugebasis er der ligeledes købssignal i alle modeller på ugebasis.
De tre indikationsmodeller er alle i en stigende tendens. RSI har ramt 90. Momentum er brudt igennem det glidende gennemsnit nedefra. MACD er ligeledes i en stigende tendens.
Strategi: anbefaler køb på de amerikanske markeder.
Nikkei over 30.000
Tilbage i november anbefalede vi køb af japanske aktier via investeringsforeninger eller etf´er dengang indekset var i 28.000. I december/januar blev støtteniveauet 25.800 testet og nu handles indekset i niveauet 30.600.
Der er købssignal i alle modellerne på dagsniveauet. På ugebasis er det det samme. Der er købssignal i Bollingerkanalen og de glidende gennemsnit på 8 og 24 uger.
De tre indikationsmodeller er alle i en stigende tendens. RSI er i niveauet 85. MACD er over middelværdien på 0.
Modstandsniveauet 30.000 er blevet brudt, mens modstandsniveauet 31.000 bliver testet i øjeblikket. Herefter er der modstand i niveauet 32.000. Nærmeste støtteniveau er ved 30.500 og herefter i niveauet 29.000.
Strategi: Hold på det japanske marked.
Hang Seng er faldet tilbage de sidste par dage, da det kinesiske samfund igen er ramt af et større coronaudbrud. På dagsniveauet er alle modeller gået i salg. Det samme er tilfældet på ugebasis. Bollingerkanalen gik i salg i februar. De glidende gennemsnit etablerede et Death Cross i april.
De tre indikationsmodeller er begyndt at stige igen på ugebasis. Momentum er brudt igennem det glidende gennemsnit nedefra. RSI er gået fra 30 til 38. MACD er dog fortsat faldende og under middelværdien 0.
Nærmeste modstandsniveau er ved 21.000 og herefter i niveauet 22.000-22.500, mens der er støtte i niveauet 19.000 og herefter i niveauet 17.500.
Strategi: Reducerer på kinesiske aktier.
OMX Stockholm 30 holder fast i den stigende tendens på ugebasis. De sidste par dages bevægelser op og ned betyder, at der er etableret en større ø i dagsgrafen. Bollingerkanalen holder fast i købssignalet på dagsniveauet. De glidende gennemsnit har netop etableret et Golden Cross.
På ugebasis er der købssignal i både Bollingerkanalen og kursgrafen. Der er en positiv tendens i de tre indikationsmodeller på ugebasis. RSI er over 65. MACD er fortsat over middelværdien 0. Momentum er brudt igennem det glidende gennemsnit nedefra.
Nærmeste modstandsniveau er fortsat 2300 og herefter i niveauet 2400, mens der er støtte i niveauet 2050 og herefter i niveauet 1900.
Den svenske arbejdsløshed fortsætter med at falde. Den sæsonkorrigerede arbejdsløshed er nede på 7,1 pct.
Strategi: Hold på svenske aktier.
Scandic Hotels Group tester modstandsniveauet 40. Der er købssignal i Bollingerkanalen og det er etableret for 6 dage siden. De glidende gennemsnit har etableret et Golden Cross for 3 dage siden.
På ugebasis er der købssignal i både Bollingerkanalen og i de glidende gennemsnit på 8 og 24 uger.
De tre indikationsmodeller er alle i en stigende tendens. RSI har ramt 76. Momentum er brudt igennem det glidende gennemsnit nedefra for 2 uger siden. MACD er i en stigende tendens og modellen er over middelværdien 0. Aktien ser interessant ud på niveauet. Bemærk jeg ejer aktien i min millionærklubben portefølje.
Frankfurt DAX var en tur oppe og teste 16.000, men der manglede Momentum til at bryde igennem. Indekset er siden faldet tilbage og har etableret salgssignal på dagsniveauet i både Bollingerkanalen og de glidende gennemsnit på ugebasis er fortsat i køb. Bollingerkanalens nedre linie ligger i niveauet 15.500 og det lange glidende gennemsnit ligger i niveauet 15.250 som en støttelinie.
Der er divergens mellem de tre indikationsmodeller på ugebasis. RSI er kommet over 70 på ugebasis. Momentum og MACD bevæger sig vandret på ugebasis. MACD er over middelværdien.
Nærmeste modstandsniveau er fortsat ved modstandsniveauet 16.000 og herefter i niveauet 16.500, mens der er støtte i niveauet 14.500 og herefter i niveauet 14.000.
Strategi: Hold på det tyske marked.
Teknisk kommentar til 2 aktier
De 2 aktier er DSV og Bang & Olufsen. Der er to aktier i hver deres sektor og liga. DSV er de største spillere på fragtmarkedet, mens B&O har specialiseret sig mod high end-lydområdet.
DSV etablerede en bund i september/oktober i niveauet 850 og i dag handles aktien i niveauet 1300. Der er divergens mellem modellerne på dagsniveauet. Bollingerkanalen har netop etableret et salgssignal på dagsniveauet. På ugebasis er der fortsat købssignal i både Bollingerkanalen og de glidende gennemsnit på 8 og 24. Bollingerkanalens nedre kanallinie ligger i niveauet 1250 som et støtteniveau. Det lange glidende gennemsnit ligger i niveauet 1240 som en støttelinie.
Der er divergens mellem de tre indikationsmodeller på ugebasis. MACD er i en faldende tendens, men fortsat over middelværdien på 0. RSI er over 60. Momentum er stigende, men ikke brudt igennem det glidende gennemsnit nedefra.
Nærmeste modstandsniveau er ved 1400 og herefter i niveauet 1450, mens der er støtte i niveauet 1250 og herefter i niveauet 1200. Aktien er på kandidatbænken.
Bang & Olufsen har etableret en svagt stigende tendens siden midten af oktober, hvor aktien blev handlet i niveauet 7,5-8,0. I slutningen af december blev aktien handlet i 8,0-8,5 og i marts og april er aktien handlet i 9,0-9,5. Der blev etableret et Golden Cross i slutningen af april, mens der er etableret et salgssignal i Bollingerkanal på dagsniveauet, da kursen er faldet tilbage fra 13 til 11,5- 12.
På ugebasis er Bollingerkanalen i køb og har været det i 2 uger. De glidende gennemsnit er blevet brudt nedefra og holder tendensen, bliver der etableret et Golden Cross i løbet af 1-2 uger.
Der er en positiv udvikling i de tre indikationsmodeller på ugebasis. RSI har ramt 58. Momentum er brudt igennem det glidende gennemsnit nedefra. Den samme tendens ser man i MACD som også er kommet over middelværdien 0.
Nærmeste modstandsniveau er ved 13 og herefter i niveauet 15, mens der er støtte i niveauet 11 og herefter i niveauet 10. Tager en spekulativ position i B&O.
Farten er gået af guldet
Guldet taber fortsat Momentum og kursen er gået fra 2060 til 1960 siden begyndelsen af maj. Faldet har fået Bollingerkanalen til at gå i salg. RSI er faldet tilbage til 40.
SEK/DKK: Har ramt historisk lavt niveau. Der er lagt op til en rentestigning fra den svenske Riksbank som holder møde i slutningen af maj. Man skal tilbage til 2009 for at finde den svenske krone i det nuværende niveau.
EUR/USD: Er faldet tilbage, hvilket styrker konkurrenceevnen for de europæiske aktier og gør Europa interessant at besøge med amerikanerne dollars.
Den amerikanske rente holder fast i den svagt stigende tendens og flere renter nærmer sig.
Metalmarkedet: Industrimetallerne fortsætter med at falde på ugebasis. Dermed bliver det billigere at producere i industrien, og det kan gavne industriselskaberne på sigt.
Landbrugsmarkedet: Store stigninger på en række landbrugsprodukter i denne uge: palmeolie, appelsinjuice og korn. Men de øvrige har bevæget sig med små udsving i begge retninger.
Brent Spot har etableret et nyt købssignal i Bollingerkanalen på dagsniveauet, mens det lange glidende gennemsnit ligger som en modstandslinie i niveauet 77. På ugebasis er der fortsat salgssignal i både Bollingerkanalen og de glidende gennemsnit på ugebasis ligger over kursudviklingen som to modstandslinie.
Der er divergens mellem de to indikationsmodeller på ugebasis, idet RSI stiger og har ramt 58, mens Momentum bevæger sig vandret. MACD er under middelværdien 0 på ugebasis og modellen er i en faldende tendens. Olieaktierne er på kandidatbænken.
