BØRSUDSIGTEN: Rebound i USD! Salgssignaler i aktier, obligationer og guld.
C20 indekset lukkede torsdag (fredag lukket p.g.a. grundlovsdag) med et fald på 0,7 pct. (6,61 point) i indeks 977,94.
For ugen (4 dage) blev det til et fald på 1,0 pct. (9,66 point), for maj måned en stigning på 3,6 pct. og år til dato en stigning på 31,9 pct.
De europæiske aktiemarkeder lukkede fredag med fald på mellem 0,8 pct. og 1,3 pct. for de 3 toneangivne indeks (FTSE100, CAC40, og DAX30).
Wall Street lukkede fredag uensartet fra et fald på 0,3 pct. til en stigning på 0,2 pct. for de 3 toneangivne indeks, BørsUdsigten har valgt at følge.
De asiatiske aktiemarkeder noteres overvejende højere, nu til morgen, mandag.
De toneangivne europæiske aktieindeks ses åbne med uensartet fra en stigning på plus 0,3 pct. til er fald på 0,3 pct., når vi lægger morgenens handel med indeksfutures til grund.
Tager vi varsel af de amerikanske futures til morgen, ligger de på nuværende tidspunkt til at åbne nogenlunde uforandret plus / minus 0,1 pct., når vi lægger morgenens handler med indeksfutures til grund.
Strategi C20
Sekundært (mellemlang sigt) har BørsUdsigten en salsstrategi.
BørsUdsigten har taget gevinst i 980 niveauet, og der købes en lang position ved brud af 1.003 niveauet.
Strategi: Sælg.
Timing af køb/salg på dagsniveauet, sker på baggrund af BørsUdsigten’s spekulative vurdering.
Tertiært / spekulativt, har BørsUdsigten hjemtaget gevinst ved 995 niveauet. Der åbnes en short ved brud af 980 niveauet. Der genkøbes og lukkes shortposition ved brud af den faldende trendlinie i 985 niveauet.
Strategi: Sælg.
BørsUdsigten’s langsigtede (primære) strategi er køb for C20. Der tages gevinst ved brud af 822 niveauet.
Strategi: Køb
Niveau for indeksvurdering: 978.
Dagens C20 Udsigt
BørsUdsigten vurderer, at de danske aktier ved C20 indekset vil åbne lidt lavere, nu til morgen, mandag.
(N)euro (New, Northern, eller No Euro).
Grexit
G7 lægger pres på grækerne, da man vurderer at en græsk default vil have konsekvenser – på den korte bane – for væksten i verdensøkonomien.
Det er som om de europæiske lande ikke har indset, at der er taleom en særdeles rød regering, der er udenfor normal økonomisk pædagogisk rækkevidde.
Ikke noget at sige til, at de europæiske ledere er ved at være rigtig godt trætte af grækerne.
BørsUdsigten vurderer, at den græske regering er lige til ”Luxusfælden”, hvor Mette Reisman skal ned og lave et husholdningsbudget, hvor indtægterne er lig med eller højere end udgifterne.
Wall Street
Wall Street lukkede rundt nulstregen, fredag.
På makrofronten blev der offentliggjort særdeles positive tal for beskæftigelsen i maj måned. Den viste en stigning til 280.000 i antallet af beskæftigede, hvilket var væsenstligt over forventning.
BørsUdsigten vurderer ikke, at der vil blive ved udmeldingerne fra FED op til FOMC mødet den 15.-16. juni., selvom tallet er særdeles stærkt. Arbejdsløshedsprocenten steg dog med 0,1 pct. til 5,5 pct.
BørsUdsigten vurderer, at der vil være fokus på udviklingen i USD. Det skyldes, at en stærkere USD vil bremse væksten i USA, og have samme effekt som en rentestigning. Vælger man en rentestigning vil den negative effekt være mere end dobbelt op. Det skyldes, at en stigning i renten vil øge efterspørgslen efter USD / Obligationer. BørsUdsigten vurderer ikke at FED vil sælge ud, da det vil lægge pres på stramninger i den amerikanske økonomi – da gælden skal betales tilbage selvom renten er forholdsvis let, at servicere for øjeblikket – så kan den blive højere – og refinansiering blive dyrere.
Der kommer ikke væsentlige nøgletal i den kommende uge.
Dow Jones lukkede fredag med et fald på 0,3 pct. (56,12 point) i indeks 17.849,46. For ugen blev det til et fald på 0,9 pct., og år til dato en stigning på 0,2 pct.
S&P500 lukkede fredag med et fald på 0,1 pct. (3,01 point) i 2.092,83. For ugen blev det til et fald på 0,7 pct., og år til dato en stigning på 1,7 pct.
Nasdaq Composite lukkede med en stigning på 0,2 pct. (9,33 point) i 5.068,48. For ugen blev det til et fald på 0,0 pct., og år til dato en stigning 7,0 pct.
S&P500 – Teknisk Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for S&P500 (2.093), brød indekset som forventet ned gennem 2.080 niveauet. Det har udløst et salgssignal på chartet.
Tertiært / spekulativt har BørsUdsigten taget avance ved bruddet af 2.120 (tertiært salgssignal). Samtidig blev åbnet en reverse (modsatrettet position / short). Positionen lukkes (genkøbes) ved brud af 2.110 niveauet nedefra.
Strategi: Sælg
Sekundært har BørsUdsigten hjemtaget gevinst ved bruddet af 2.117. Der genkøbes ved brud af den faldende trendlinie i 2.100 niveauet.
Strategi: Sælg
Primært (lang sigt) har BørsUdsigten en købsstrategi. BørsUdsigten hjemtager gevinst ved brud af 2.047 niveauet.
Strategi: Køb
De korte indikatorer ligger i negativt territorium.
Signalmodellerne ligger overvejende i sælg hele vejen rundt.
S&P500: Dagschart
Renten
Renten på den amerikanske 10 årige statsobligation noteres 0,03 pct. højere i en rente på 2,40 pct. – siden i tirsdags. Den toårige rente noteres op med 0,05 pct. i 0,72 pct., og den 30 årige stiger med 0,01 pct. til 3,11 pct.
Den tyske 10 årige bund falder med 0,04 pct. til 0,84 pct. og den 5 årige ligger i 0,16 pct.
Renterne er sammenlignet med noteringerne torsdag morgen.
Noget kan tyde på, at markedet har overtaget styringen fra centralbankerne.
Se endvidere BørsUdsigten torsdag: Rente- og Valutamarkederne – en speget affære!
Valuta
USD noteres kl. 06:20 i 6,72 (6,621) for 1 USD. EUR/USD noteres i 1,110 (1,126). USD/JPY noteres i 125,4 (124,5). EUR/JPY noteres i 139,3 (140,3). EUR/DKK 7,461 (7,461).
Sammenligningstal torsdag morgen (4. juni).
BørsUdsigten noterer sig en styrkelse af USD overfor EUR og JPY.
Se endvidere BørsUdsigten torsdag: Rente- og Valutamarkederne – en speget affære!
USD/DKK teknisk
Ser vi på dagschartet for USD/DKK (6,72) er der tale om en flot bounce.
Tertiært er der udløst købesignal ved bruddet af 6,65 niveauet. Sekundært udløses købesignal ved brud af 6,80 niveauet. BørsUdsigten fik udløst stop loss ved bruddet af 6,78 niveauet.
Tertiært / spekulativt har BørsUdsigten købt en lang position i 6,65 niveauet. Stop loss lægges ved brud af 6,65 niveauet.
Strategi: Køb.
Sekundært har solgt ved bruddet af 6,72 niveauet. Der genkøbes ved brud af 6,80 niveauet.
Strategi: Køb.
Der er fortsat problemer med opdateringer fra vores dataleverandør.
USD/DKK: Dagschart
Guld
Guldprisen noteres til morgen i 1.173 (1.186 (torsdag sidste uge) USD pr troy ounce (31.1035 g).
Guldprisen er brudt ud af konsolideringsniveauet i 1.180 niveauet, hvilket har udløst et salgssignal. Ser vi en hurtig reversal over 1.180, kan der være tale om et falsk salgssignal – og man skal være klar til at vende rundt på positionerne.
Tertiært / spekulativt har BørsUdsigten åbnet en shortposition ved bruddet af 1.180 niveauet. Positionen lukkes ved brud af 1.190 niveauet (faldende trendlinie).
Strategi: Sælg.
Sekundært har BørsUdsigten åbnet en shortposition ved brud af 1.180 niveauet. Der lukkes ved brud af 1.190 niveauet.
Strategi: Sælg.
Bemærk at der er tale om sammenfald af den tertiære og sekundære trend.
Olie
Olieprisen noteres lidt højere til morgen, mandag.
Nymex Crude, er senest noteret i 58,58 (60,86) USD pr. tønde. UK Brent kvaliteten noteres i 62,77 (63,74) USD pr. tønde.
Asien
De asiatiske aktiemarkeder noteres overvejende højere nu til morgen, mandag.
Nikkei225 uforandret i indeks 20.453. Hang Seng noteres op med 0,4 pct. (114 point) i indeks 27.374. Kina’s CSI300 stiger med 1,3 pct. (66 point) i indeks 4.297. Sydkoreas Kospi falder med 0,0 pct. (1 point) i 2.067. Australiens ASX200 falder med 0,1 pct. (6 point) i 5.498.
Bemærk der er ikke tale om lukkenoteringer, men niveauer, der noteres godt en time før luk.
Teknisk Vurdering OMXC20
Ser BørsUdsigten på dagschartet for C20 (978), ligge vi i en negativ tertiær trendkanal, der godt kan udvikle sig til en positiv fortsættelse. Umiddelbart fik vi en lille ”flush out” torsdag, på vores candlelight; men signalet er ikke signifikant.
Sekundært befinder vi os i en sidelæns konsolidering, med en toplinie i 1.003-05 niveauet, og en bundlinie i 945 niveauet. Salgssignalet forstærkes af, at indekset 3 gange er blevet afvist i modstandsniveauet (toplinien).
Tertiært / spekulativt, har BørsUdsigten hjemtaget gevinst trendfølgende ved bruddet af 995 niveauet. Der genkøbes ved brud af 985 niveauet. Der er åbnet en shortposition ved bruddet af 980 niveauet, og den lukkes ved brud af 985 niveauet nedefra.
Strategi: Sælg.
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt sin lange position ved bruddet af 970 niveauet, og der hjemtages gevinst ved brud af 980 niveauet. Der genkøbes ved brud af 1.003 niveauet.
Strategi: Sælg.
Primært har BørsUdsigten en køb strategi, hvor der hjemtages gevinst ved brud af 822 niveauet.
Strategi: Køb
C20: Dagschart
De korte indikatorer er RSI9 vendt omkring og er på vej mod oversolgt niveau; men med plads til yderligere fald, før vi når vendeniveauer.
Signalmodellerne ligger overvejende i sælg.
Analyse & Graf: Vikingen
Allan Thestrup – BørsUdsigten
allan@borsudsigten.dk
Tlf.: 2258 0126
BørsUdsigten er et risikostyringsværktøj
BørsUdsigten’s opgave er dagligt at vurdere, og beskrive de markedsmæssige risici. Det sker ud fra kampen mellem købere og sælgere på markedet, og investorpsykologien.
Det er specielt vigtigt at afdække markedsrisikoen, når aktiemarkederne svinger så meget som de gør, og vi ikke ved hvornår den næste større nedtur kommer.
Den selskabsspecifikke risiko lader vi andre om.
Pas på det overordnede aktiemarked ingen aktie er uberørt af den overordnede udvikling – heller ikke kvalitetsaktier, som A.P. Møller Mærsk, Coloplast, og Novo Nordisk.
Forøg dine chancer for at tjene penge på aktier – med mindst mulig risiko.
BørsUdsigten kan ikke forudsige kursudviklingen, men kan handle på signalerne på chartet, og have forventninger ud fra de signaler vi får. Handelsmønstre har det med at gentage sig selv. Det forøger gevinstchancerne på aktiemarkedet.
Ovennævnte strategier benyttes til, at risikostyre eksponeringen mod aktiemarkedet, og balanceringen af porteføljen mod det danske aktiemarked. (Afdækning af markedsrisikoen).
Nu gælder det om at placere sig så optimalt (finde de rigtige papirer) som muligt til rebound / bounce
Om valg af indeks!
Der skal retvisende – C20 indekset – og ikke manipulerede input (C20 cap) – til, for at give retvisende signaler!
Desværre kan du ikke som teknisk analytiker bruge det nye C20 Cap til noget som helst, da der er tale om et manipuleret indeks, der ikke siger noget som helst om likviditeten i markedet.
Endvidere opstår der lidt umotiverede ”gaps” der ikke lukkes normalt.
Man SKAL kunne se hvor mange penge der er i markedet – ikke et skønhedsbillede af en indeksvurdering.
Derfor dækker BørsUdsigten ikke dette indeks – da det er ubrugeligt/misvisende i teknisk sammenhæng!
