ATH – Alle Tiders Højeste

BørsUdsigten: Vendesignaler!

 

Wall Street lukkede torsdag med fald på mellem 0,5 pct. og 0,6 pct. for de tre indeks BørsUdsigten har valgt at følge.

Europa lukkede torsdag fra en stigning på 0,3 pct. til et fald på 0,4 pct. for de tre toneangivne index (FTSE100, DAX30, og CAC40).

De asiatiske børser noteres med fald på mellem 0,6 pct. og 2,4 til morgen, fredag.

De europæiske aktier ses åbne med fald på mellem 0,1 pct. og 0,4 pct., når vi lægger morgenens handel med indexfutures til grund. (kl. 08:28).

Wall Street indikeres at åbne med stigninger på mellem 0,0 pct. og 0,2 pct. når Wall Street åbner senere fredag.

De danske aktier ved OMXC20 indekset ses åbne uforandret nu til morgen, fredag.

 

BørsUdsigten udkomme kun onsdag den 18. oktober i næste uge (Uge 42)

 

Fundamentale betragtninger og begivenheder med indflydelse på aktiemarkerne – Gentagelse:

Inflationstal US i dag, torsdag den 12. oktober. Der forventes en uforandret inflation i september på 3,7 pct., hvilket holdt (:-D)

Kvartalsregnskaber fra Danmark Tryg Forsikring og de amerikanske banker J.P. Morgan, Citigroup og Wills Fargo’s.

 

S&P500 – Strategi og Vurdering 

Ser vi på dagschartet for S&P500 – minus 0,5 pct. (27 point) i indeks 4.350, er der tale om en reverse og et vendesignal. Endvidere blev den tertiære optrend og en test af det gamle exitniveau, nu modstand, før en ny nedtur. Der er overordnet fortsat tale om en nedtrend efter en s-h-s formation.

BørsUdsigten’s “dobbelttop” er bekræftet ved bruddet af 4.375 niveauet.

Chartet signalerer EXIT, hvilket indikerer mindst en korrektion (fald på 10 pct. fra toppen), og et muligt bear market. Det indikerer SÆLG – man lukker sine gearinger og muligvis sælger short hvis man har nerver til det (;-D)

BørsUdsigten vurdere, at rebounds skal benyttes til salg. I et negativt investeringsklima vil alle aktier blive påvirket.

BørsUdsigten ser en første målzone/konsolidering i 4.060 – 4.000 niveauet.

S&P500 ligger IKKE længere rent køb (fuld eksponering), efter udløsning af “a death cross”. Det betyder, at der fortsat overordnet anlægges en handelsstrategi; (men man skal ikke være grådig).

Tertiært/spekulativt har BørsUdsigten har hjemtaget gevinst af en lang position ved bruddet af 4.360 niveauet (købt i 4.290 niveauet). Genkøb ved brud af 4.370 niveauet. Strategi: SÆLG (ændret)

Sekundært har BørsUdsigten udløst (stop loss) af en lang position ved bruddet af i 4.375 niveauet (købt i 4.478 niveauet). Genkøb ved brud af 4.408 niveauet. Strategi: Sælg

S&P500: Dagschart

 

Nikkei225 – Strategi & Vurdering

Ser BørsUdsigten på Nikkei225 minus 0,6 pct. (179 point) i 32.316 (handles fortsat), er der tale om en opbremsning i en rebound (positiv konsolidering, der oftest udmønter sig i en negativ fortsættelse). Der er muligvis tale om et lille varsel om en vending.

De glidende gennemsnit viser IGEN 3 golden cross, hvilket betyder en teoretisk ren optrend. Det giver dog divergens med de korte signaler. BørsUdsigten registrerer det første Death Cross!

Tertiært/spekulativt har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 31.200 niveauet (solgt i 32.350 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 32.125 niveauet. Strategi: Køb

Sekundært har BørsUdsigten solgt (udløst stop loss) af en lang position i 31.500 niveauet (købt i 32.537 niveauet). Genkøb ved brud af 32.300 niveauet. Testes NU. Strategi: Sælg/køb

NB! Da de asiatiske indeks fortsat handles efter, at denne vurdering er skrevet, kan der være nye signaler – og signalerne er ikke bekræftede!

Nikkei225: Dagschart

 

Shanghai Composite – Strategi og Vurdering

Ser vi på dagschartet for Shanghai indekset minus 0,8 pct. (24 point) i 3.084 – (handles i skrivende stund, hvorfor tolkningen af signalerne kan ændres), er der tale om en konsolidering med en bundlinie i 3.080 niveauet (testes NU), og en toplinie i 3.130 niveauet (handles stadig). Spekulativt købesignal og mindst en opbremsning ved brud af den faldende tren i 3.100 niveauet.

Der er tale om en ren nedtrend efter et stærkt death cross signal. Divergens ved de korte signaler.

Tertiært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 3.080 niveauet (solgt i 3.100 niveauet). Stop loss ved brud af 3.070 niveauet. Strategi: Køb

Sekundært har BørsUdsigten solgt (udløst stop loss) af en lang position ved bruddet af 3.210 niveauet (købt i 3.224 niveauet). Genkøb ved brud af 3.155 niveauet. Strategi: Sælg

Shanghai Composite: Dagschart

 

OMXC20 – Strategi & Vurdering 

Ser BørsUdsigten på dagschartet for OMXC20 – plus 2,3 pct. (50 point) i indeks 2.244, er der tale om et brud af toplinien i den “gamle” konsolidering.

BørsUdsigten noterer ATH eller sagt på en anden måde Alle Tiders Højeste notering!

Der er foreløbig tale om en Ren Optrend i danske aktier. Det betyder, at man (teoretisk) skal ligge langt i danske aktier.

Tertiært (kort sigt) har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.090 niveauet (solgt i 2.160 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 2.195 niveauet. Strategi: Køb

Sekundært (mellemlang sigt) har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.143 niveauet (solgt i 2.120 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 2.148 niveauet. Strategi: Køb

C20: Dagschart

 

OMXS30 – Strategi & Vurdering 

Ser vi på dagschartet for S30 lukkede indekset i plus 0,8 pct. (18 point) i 2.212 er der tale om et brud af den gamle toplinie i konsolideringen i 2.205 niveauet. Det bekræfter købesignalerne efter et meget kraftig kursstigning, der “bragede” igennem det gamle EXIT niveau, og de 24. dages og 50 dages glidende gennemsnit.

BørsUdsigten noterer, at de svenske aktier er i REN NEDTREND ved bruddet af det 200 dages glidende gennemsnit i 2.205 niveauet! De korte signaler divergere, og man skal være klar (;-D)

Tertiært / spekulativt har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.155 niveauet (solgt i 2.140 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 2.205 niveauet. Strategi: Køb

Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.175 niveauet (solgt i 2.182 niveauet). Stop loss ved brud af 2.163 niveauet. Strategi: Køb

OMXS30: Dagschart

 

DAX30 – Strategi & Vurdering

Ser BørsUdsigten på dagschartet for DAX30 minus 0,2 pct. (35 point) i indeks 15.425 niveauet, er der tale om en test af det gamle exitniveau, og en afvisning af det 24 dages glidende gennemsnit.brud af en accelererende nedtrend, hvilket indikerer mindst en konsolidering. Der er tale om en mulig test af EXIT i 15.525 niveauet og brud af det 24 dages glidende gennemsnit.

BørsUdsigten vurderer, at man skal afvente køb at tyske aktier, og sælge aktier på en bounce.

BørsUdsigten noterer 3 “Death Cross“, og dermed en teknisk ren nedtrend!

Tertiært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 15.215 niveauet (solgt i 15.385 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 15.425 niveauet. Testes NU. Strategi: Køb

Sekundært har BørsUdsigten hjemtaget gevinst af en lang position ved bruddet af 16.075 niveauet (købt i 16.000 niveauet). Genkøb ved brud af 15.630 niveauet. Strategi: Sælg

DAX30: Dagschart

 

10-årig Statsobligation (Bond) – Strategi og Vurdering

Ser BørsUdsigten på dagschartet for renten på den 10 årige amerikanske statsobligation (4,66 pct.), er der tale om en rebound og en opbremsning. Den tertiære nedtrend er blevet brudt, og der er tale om en konsolidering af renten. Spekulativt købesignal og mindst en opbremsning ved bruddet af den faldende trend i 4,66 niveauet.

Den 30-årige realkreditobligation noteres den 11. oktober til en rente i 7,69 pct. mod 7,05 pct. samme tid sidste år.

Med en inflation på 3,7 pct. er der nu tale om en positiv realrente på ca. 4 pct. på den 30 årige obligation.

BørsUdsigten noterer, at rentestigningen “kun” har været ca. 1.0-2,0 pct. på et år. Det betyder, at renten ikke slår så stærkt igennem på det amerikanske husmarked.

BørsUdsigten vurderer, at yderligere rentestigninger vil udløse en ny bankkrise i USA – kombineret med en genforhandling af budget og eventuel nedlukning af statsapparatet.

BørsUdsigten noterer at FOMC mødet i Fed, senest udmøntede sig i en rentestigning på 0,25 pct. til 5,25 – 5,250 pct. Nu er der lidt større usikkerhed om renten sættes yderligere op.

Rentestigningen skal dæmpe inflationen, ved at styrke USD, sammen med QT (Quantative tightning). QT er forsat 95 mia. USD pr. md. En mindskning af pengemængden er opstramning – og er INFLATIONSDÆMPENDE!

Fed ser gerne en opbremsning i løninflationen, og gerne en lavere økonomisk vækst (recession?) – men noget er IKKE som det bør være!

I sidste måned, september lå inflationen uforandret i 3,7 pct., mod 3,7 pct. i august, mod 3,2 pct. i juli, mod 3,0 pct. i juni, i 4,0 pct. i maj 4,9 pct. i april, og 5,0 pct. i marts, og 6,0 pct. i februar, i januar på 6,4 pct., december lå i 6,5 pct., november 7,1 pct. oktober, 7,7 pct. i inflation 8,2 pct. i september, 8,3 pct. i august, mod 8,5 pct. i juli og 9,4 pct. i juni. 

Spekulativt / tertiært har BørsUdsigten hjemtaget gevinst af en lang position i 4,80 niveauet (købt i 4,28 niveauet). Genkøb ved brud af 4,66 niveauet. Tests NU. Strategi: Sælg

Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang renteposition i 4,35 niveauet (solgt i 4,16 pct.). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 4,38 niveauet. Strategi: Køb

Husk! Når renten stiger falder obligationerne (aktivet) og Vice Versa! Her køber vi renten!

10 årig amerikansk statsobligation: Dagschart

 

USD/DKK – Strategi & Vurdering 

Ser BørsUdsigten på dagschartet for USD/DKK (7,07) til morgen, fredag, er der tale om en rebound og et brud af den faldende tertiære trend. Det udløser et købesignal, og mindst en konsolidering.

USD ligger i ren optrend.

BørsUdsigten’s målzone er den gamle top i 7,80 niveauet. efter en konsolidering.

Spekulativt / tertiært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 7,03 niveauet (solgt i 7,11 niveauet). Stop loss ved brud af 7,032 niveauet. Strategi: KØB (ændret)

Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position i 6,79 niveauet (solgt i 6,90 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 6,95 niveauet. Strategi: Køb

Husk USD handles døgnet rundt, hvorfor chartet er dynamisk!

USD/DKK: Dagschart

 

Kobber – Strategi og Vurdering 

Ser BørsUdsigten på dagschartet for kobber (3,59 USD) til morgen, torsdag, er der tale om en opbremsning / konsolidering.

Kobberprisen ligger teoretisk i Ren NEDTREND!

BørsUdsigten vurderer, at faldende lagere på LME (London Metal Exchange) på et eller andet tidspunkt udløser en kraftig bevægelse i prisen – OG kobbermineaktier. (- ikke aktuel p.t.)

Lagrene i LME (London Metal Exchange) noteredes torsdag uforandret i 179.675 tons.

Lagrene i CME og Shanghai ikke medtaget.

30 day LME Copper Warehouse Stocks Level

5 year LME Copper Warehouse Stocks Level

Tertiært/spekulativt har BørsUdsigten hjemtaget gevinst af en lang position i 3,63 niveauet (købt i 3,59 niveauet). Genkøb ved brud af 3,63 niveauet.  Strategi: Køb

Sekundært har BørsUdsigten udløst stop loss af en lang position ved brud af 3,81 niveauet (købt i 3,84 niveauet). Genkøb ved brud af 3,73 niveauet.  Strategi: Sælg

Vær opmærksom på, at kobber handles “around the clock”, hvorfor signalerne ændres løbende.

Lagersituationen gør køb af kobberminer særdeles interessant, da det kun er et spørgsmål om tid før vi vil se prisstigninger (knaphed)

Kobber: Dagschart

 

UK Brent – Strategi & Vurdering 

Ser BørsUdsigten på dagschartet for UK Brent (86,5) til morgen, fredag, er der tale om en konsolidering, og en afvisning ved det 50 dages glidende gennemsnit nedefra. Toplinie i 88,5 niveauet og bundlinie i 84 niveauet. Brud skal følges.

De glidende gennemsnit har udløst “a death cross

Tertiært / spekulativt har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 86 niveauet (solgt i 92 niveauet). Stop loss ved brud af ved brud af 86 niveauet. Testes NU. Strategi: Køb

Sekundært har BørsUdsigten solgt (hjemtaget gevinst) af en lang position ved bruddet af 88,5 niveauet (købt i 88 niveauet). Genkøb ved brud af 88,5 niveauet. Strategi: Sælg

UK Brent: Dagschart

Chart: Investing.com.de


Gul risikokategori:
Investeringsprodukter, hvor der er risiko for, at indskuddet ved produktet kan tabes helt eller delvist. Produkttypen er ikke vanskelig at gennemskue, og omfatter Garantbeviser, Andelsbeviser, Aktier, der er handlet på et reguleret marked, Erhvervsobligationer, der er handlet på et reguleret marked, Certifikater, hvor der ikke kan tabes mere end det indskudte beløb, Øvrige statsobligationer udstedt i andre valutaer end DKK og EUR, Udenlandske realkreditobligationer, Investeringsforeningsbeviser (UCITS), Specialforeninger (Non-UCITS) samt Strukturerede obligationer og indlån med fuld tilbagebetalingspligt af hovedstolen.


Ansvarsfraskrivelse
er ikke en investeringsanalyse i henhold til § 2, nr. 11 i Finanstilsynets bekendtgørelse om de organisatoriske krav til og betingelserne for drift af virksomhed som værdipapirhandler. Der er derfor ikke noget forbud mod at handle inden udbredelse af . er udarbejdet af Børsudsigten for Børsudsigten på baggrund af offentligt tilgængeligt materiale. Vurderinger, skøn og anbefalinger er baseret på informationer, som Børsudsigten har modtaget fra kilder, som Børsudsigten finder pålidelige, men Børsudsigten garanterer for materialets fuldkommelighed eller nøjagtighed. vurderinger, skøn og anbefalinger er baseret på den angivne dato og kan ændres uden varsel. er ikke et tilbud om eller en opfordring til at købe eller sælge værdipapirer, valuta eller finansielle instrumenter. Aktiespots vurderinger og skøn træder ikke i stedet for kundens udøvelse af eget skøn over, hvorvidt der skal disponeres i overensstemmelse med de i anførte vurderinger og skøn. Børsudsigten indestår ikke for, at de i angivne vurderinger og skøn om den fremtidige kurs og renteudvikling vil være i overensstemmelse med den faktiske kurs- og renteudvikling. Børsudsigten hæfter således ikke for tab opstået som følge af dispositioner foretaget på baggrund af Aktiespots informationer, vurderinger eller skøn. er til personligt brug for Børsudsigtens kunder og må ikke kopieres eller offentliggøres.

Allan Thestrup

Skrevet af Allan Thestrup

Allan leverer en analyse hver morgen, med fokus på markedernes udvikling og signaler.