BørsUdsigten: Inflation / Deflation? Oplæg til Kraftigt Udbrud!
Wall Street lukkede mandag med stigninger på mellem 0,6 pct. og 1,5 pct. for de tre indeks BørsUdsigten har valgt at følge.
Europa lukkede mandag med stigninger på mellem 0,1 pct. og 0,9 pct. for de tre toneangivne index (FTSE100, DAX30, og CAC40).
De asiatiske børser noteres med stigninger på mellem 0,0 pct. og 1,9 pct. til morgen, tirsdag.
De europæiske aktier ses åbne med stigninger på mellem 0,4 pct. og 0,7 pct. når vi lægger morgenens handel med indexfutures til grund. (kl. 08:18).
Wall Street indikeres at åbne med stigninger på mellem 0,1 pct og 0,5 pct. når Wall Street åbner senere tirsdag
De danske aktier ved C20 indekset ses åbne højere nu til morgen, tirsdag.
Planlagte begivenheder, der kan have indflydelse på aktiekurserne!
Rentemøde Fed tirsdag den 13. og onsdag den14. juni – I den nuværende situation forventer BørsUdsigten at renten holdes i ro; men der er mulighed for et plus på 0,25 pct. BørsUdsigten forventer, at Wall Street vil falde såfremt der kommer en stigning i reporenten.
BørsUdsigten noterer, at den danske inflation lå på 2,9 pct. i maj måned. Det betyder at prisstigningstakten bremser op. Det betyder ikke, at priserne kommer tilbage, hvor de kom fra så købekraften er fortsat udhulet – og de lønstigninger der er givet til blandt andet offentligt ansatte – udvander købekraften. Der skal deflation til før vi får priserne tilbage – og det tror BørsUdsigten IKKE på kommer. I april lå inflationen på 5,6 pct. og i marts på 7,3 pct.
Den amerikanske inflation lå på 4,1 pct. i maj måned mod 4,9 pct. i april.
S&P500 – Strategi og Vurdering
Ser vi på dagschartet for S&P500 – plus 0,9 pct. (40 point) i indeks 4.339 niveauet, er der tale om et udbrud fra en tertiær konsolidering. Det bekræfter det stærke Købesignal ved bruddet af 4.200 niveauet. (8. mdrs. modstand)
S&P500 ligger igen i rent køb (fuld eksponering) og Buy the Dips. Det bekræftede brud af 4.200 niveauet indikerer en yderligere stigning mod den gamle top i 4.800 niveauet.
BørsUdsigten vurderer, at vi er tæt på “a perfect bull“, hvor Wall Street og USD begge ligger i Køb! Se USD vurdering.
Tertiært/spekulativt har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 4.145 niveauet (solgt i 4.160 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 4.300 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af i 4.119 niveauet (solgt i 4.116 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 4.158 niveauet. Strategi: Køb
S&P500: Dagschart
Nikkei225 – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på Nikkei225 plus 1,8 pct. (582 point) i 33.012 (handles fortsat), er der tale om en rebound, og et brud af den bekræftede toplinie i 33.540 niveauet.
De glidende gennemsnit viser 3 golden cross, hvilket underbygger en længerevarende optrend. (Fuld eksponering)
Tertiært/spekulativt har BørsUdsigten genkøbt af en lang position ved bruddet af 31.925 niveauet (solgt i 31.850 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 32.975 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position i 27.350 niveauet (solgt i 27.200 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 31.085 niveauet. Strategi: Køb
NB! Da de asiatiske indeks fortsat handles efter, at denne vurdering er skrevet, kan der være nye signaler – og signalerne er ikke bekræftede!
Nikkei225: Dagschart
Shanghai Composite – Strategi og Vurdering
Ser vi på dagschartet for Shanghai indekset plus 0,1 pct. (3 point) i 3.228 – (handles i skrivende stund, hvorfor tolkningen af signalerne kan ændres), er der tale om en test og afvisning af det 200 dages glidende gennemsnit i 3.198 niveauet, og en test af modstanden i 3.230 niveauet.
BørsUdsigten vurderer, at udbruddet op/ned vil blive kraftigt.
Der er fortsat tale om et brud af BørsUdsigten’s EXIT niveau i 3.220 niveauet.
Der er dannet “a death cross” og der er ikke længere tale om en optrend, og man skal fortsat være forsigtig med investeringer i det kinesiske marked.
Tertiært har BørsUdsigten hjemtaget gevinst af en lang position ved bruddet af 3.395 niveauet (købt i 3.280 niveauet). Genkøb ved brud af 3.230 niveauet (Testes NU). Strategi: Sælg
Sekundært har BørsUdsigten solgt (udløst stop loss) af en lang position ved bruddet af 3.298 niveauet (købt i 3.305 niveauet). Genkøb ved brud af 3.247 niveauet. Strategi: Sælg
Shanghai Composite: Dagschart
OMXC20 – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for OMXC20 – minus 0,1 pct. (2 point) i indeks 2.035, er der igen tale om en test af bundlinien i 2030/35 niveauet.
Der er fortsat tale om en Ren Optrend! = Fuld Eksponering i danske aktier – og fortsat spekulativt “buy the dips!“, med tæt stop loss! Bemærk at det 24 dages glidende gennemsnit er bremset op – men det er meget tidligt at tolke.
Tertiært (kort sigt) har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.045 niveauet (solgt i 2.115 niveauet). Stop loss ved brud af 2.030 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært (mellemlang sigt) har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.050 niveauet (solgt i 2.046 niveauet). Stop loss – og EXIT – ved brud af 2.030 niveauet. Strategi: Køb
C20: Dagschart
OMXS30 – Strategi & Vurdering
Ser vi på dagschartet for S30 lukkede indekset i minus 0,1 pct. (2 point) i 2.300 er der tale om en test og en sidelæns konsolidering over den gamle toplinie i 2.300 niveauet. Støtten er testet flere gange; men har afvist. Det er et styrketegn.
BørsUdsigten noterer udbrud op af en omvendt SHS formation (Skulder-Hoved-Skulder). Det indikerer en test af 2.500 niveauet.
BørsUdsigten noterer, at der er udløst “a golden cross“. Det betyder, at de svenske aktier ligger i Rent Køb Strategi: Buy the dip.
Tertiært / spekulativt har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.250 niveauet (solgt i 2.280 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 2.290 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.175 niveauet (solgt i 2.210 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 2.242 niveauet. Strategi: Køb
OMXS30: Dagschart
DAX30 – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for DAX30 plus 0,9 pct. (148 point) i indeks 16.098 niveauet, er der tale om en sekundær sidelæns konsolidering.
Der er tale om en ren optrend! (overordnet trend). Benyt en Buy the Dip strategi.
Tertiært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 15.775 niveauet (solgt i 15.875 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 16.035 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 16.000 niveauet (solgt i 15.925 niveauet). Stop Loss ved brud af 15.865 niveauet. Strategi: KØB (ændret)
DAX30: Dagschart
10-årig Statsobligation (Bond) – Strategi og Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for renten på den 10 årige amerikanske statsobligation (3,725 pct.), er der tale om en sidelæns konsolidering med en toplinie i 3,83 niveauet og en bundlinie i 3,60 niveauet.
Der er udløst første Golden Cross, hvilket indikerer / underbygger et længere trend.
Den 30-årige realkreditobligation noteres den 12. juni til en rente i 6,94 pct. mod 5,85 pct. samme tid sidste år.
BørsUdsigten noterer, at rentestigningen “kun” har været ca. 1. 0 -1,5 pct. på et år. Det betyder, at renten ikke slår så stærkt igennem på det amerikanske husmarked.
Næste FOMC møde i fed åbner i dag tirsdag den 13. juni. Rentemelding i morgen onsdag den 14. juni.
BørsUdsigten noterer at FOMC mødet i Fed, senest udmøntede sig i en rentestigning på 0,25 pct. til 5,00 – 5,25 pct. Nu er der lidt større usikkerhed om renten sættes yderligere op. BørsUdsigten forventer en rente på ca. 5,5 pct. i løbet af 2023..
Rentestigningen skal dæmpe inflationen, ved at styrke USD, sammen med QT (Quantative tightning). QT er forsat 95 mia. USD pr. md. En mindskning af pengemængden er opstramning – og er INFLATIONSDÆMPENDE!
Fed ser gerne en opbremsning i løninflationen, og gerne en lavere økonomisk vækst (recession?) – men noget er IKKE som det bør være!
I sidste måned, maj, faldt inflationen til 4,1 pct. fra 4,9 pct. i april, og 5,0 pct. i marts, og 6,0 pct. i februar, i januar på 6,4 pct., december lå i 6,5 pct., november 7,1 pct. oktober, 7,7 pct. i inflation 8,2 pct. i september, 8,3 pct. i august, mod 8,5 pct. i juli og 9,4 pct. i juni.
Spekulativt / tertiært har BørsUdsigten genkøbt en lang position i 3,70 niveauet (solgt i 3,74 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 3,72 niveauet (Testes NU). Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position i 3,55 niveauet (solgt i 3,48 pct.). Stop loss ved brud af 3,58 niveauet. Strategi: Køb
Husk! Når renten stiger falder obligationerne (aktivet) og Vice Versa! Her køber vi renten!
10 årig amerikansk statsobligation: Dagschart
USD/DKK – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for USD/DKK (6,905) til morgen, tirsdag, er der tale om brud af en tertiær konsolidering med en toplinie i 6,97 niveauet, og en bundlinie (støtte) i 6,92 niveauet, der er brudt marginalt.
BørsUdsigten ser en invers SHS formation, med en sekundær målzone i 7,35 niveauet. Det indikerer mindst en opbremsning for at samle kræfter. Ved brud af 6,97 niveauet ligner det på lidt længere sigt en test af 7,06 niveauet.
BørsUdsigten har en konspirationsteori om en alternativ handelsvaluta baseret på rubler og yuang – samt indonesiske og malaysiske valutaer, baseret på guldfod. En sådan ændring tager dog tid, og vi ved ikke eksakt hvornår.
Spekulativt / tertiært har BørsUdsigten hjemtaget gevinst af en position ved bruddet af 6,935 niveauet (købt i 6,78 niveauet). Genkøb ved brud af 6,93 niveauet. Strategi: Sælg
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position i 6,80 niveauet (solgt i 6,935 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 6,91 niveauet (Testes NU). Strategi: Køb
USD handles fortsat, hvorfor chartet er dynamisk!
USD/DKK: Dagschart (6/6)
Kobber – Strategi og Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for kobber (3,775 USD) til morgen, tirsdag, er der tale om brud af en positiv tertiær konsolidering, og et købesignal ved bruddet af toplinien i en kileformation. Købesignalet testes NU i 3,75 niveauet.
BørsUdsigten noterer, at den lange chartformation (LME Lagre) er en kileformation, hvor 75K har været bundniveau i 5 år (femårschartet).
BørsUdsigten vurderer, at faldende lagere på LME (London Metal Exchange) på et eller andet tidspunkt udløser en kraftig bevægelse i prisen – OG kobbermineaktier.
Faldende lagre kombineret med stabile priser hænger ikke sammen på den lange bane. På et eller andet tidspunkt vil lagersituationen betyde højere priser! For øjeblikket er der tale om faldende lagre – og så må vi se om vi får en lavere top i lagersituationen (5 års chartet)
Lagrene i LME (London Metal Exchange) noteredes mandag med et fald på 1.800 tons i 97.650 tons, mod 260.000 tons for 16 mdr. siden.
Spørgsmålet er om vi kommer op til dette niveau igen. Umiddelbart tror BørsUdsigten det IKKE.
Vi har fået en top inden – er det tegn på højere efterspørgsel / lavere produktion – OG så bliver det interessant, hvornår knaphedspsykologien indtræder (;-D)
Lagrene i CME og Shanghai ikke medtaget.
Tertiært/spekulativt har BørsUdsigten genkøbt en lang position i 3,65 niveauet (solgt i 4,08 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 3,75 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position i 3,74 niveauet (solgt i 4,04 niveauet). Stop loss ved brud af 3,71 niveauet. Strategi: Sælg
Vær opmærksom på, at kobber handles “around the clock”, hvorfor signalerne ændres løbende.
Lagersituationen gør køb af kobberminer særdeles interessant, da det kun er et spørgsmål om tid før vi vil se prisstigninger (knaphed)
Kobber: Dagschart
UK Brent – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for UK Brent (72,5) til morgen, tirsdag, er der tale om test af bundlinien i en sidelæns konsolidering.
Der er udløst et death cross. Skæringen (salgssignalet) kommer i en faldende trend, og er rimeligt stærkt.
Prisudviklingen på Olie kunne tyde på at OPEC+’s (officielle) aftaler om kvoter IKKE overholdes.
Tertiært / spekulativt har BørsUdsigten hjemtaget gevinst af en lang position ved bruddet af 76 niveauet (købt i 74 niveauet). Genkøb ved brud af 75 niveauet. Strategi: Sælg
Sekundært har BørsUdsigten solgt (udløst stop loss) af en lang position ved bruddet af 78 niveauet (købt i 79,5 niveauet). Genkøb ved brud af 78 niveauet. Strategi: Sælg
UK Brent: Dagschart
Chart: Investing.com.
