BørsUdsigten: Hvor meget skal Olie stige?
Wall Street lukkede fredag med fald på mellem 0,0 og 0,2 pct. for de tre indeks BørsUdsigten har valgt at følge. (Wall Street holdt “arbejdsdag” (Labo(u)r Day), og var derfor lukket.
Europa lukkede mandag med fald på mellem 0,1 pct. og 0,2 pct. for de tre toneangivne index (FTSE100, DAX30, og CAC40).
De asiatiske børser noteres fra en stigning på 0,1 pct. til fald på 1,3 pct. til morgen, tirsdag.
De europæiske aktier ses åbne med fald på mellem 0,2 pct. og 0,4 pct. når vi lægger morgenens handel med indexfutures til grund. (kl. 08:16).
Wall Street indikeres at åbne med fald på mellem 0,1 pct. og 0,3 pct. når Wall Street åbner senere tirsdag.
De danske aktier ved OMXC20 indekset ses åbne lavere nu til morgen, tirsdag.
Næste møde i Fed 19.-20. september.
BørsUdsigten vurderer, at en rentestigning fra Fed på 0,25 pct. vil være en stor fejl. Årsagen er at den 30 årige rente p.t. ligger på over 7 pct., og dermed har en positiv realrente på 4 pct.
BørsUdsigten ser derfor renten, som værende selvbærende i det nuværende økonomiske balance.
BørsUdsigten noterer desuden en faldende pengemængde M2.
BørsUdsigten noterer, at Kina IKKE geninvesterer deres amortiseringer på amerikanske fordringer (finansierer det amerikanske budgetunderskud)
S&P500 – Strategi og Vurdering
Ser vi på dagschartet for S&P500 – plus 0,0 pct. (1 point) i indeks 4.516 niveauet, er der fortsat tale om udbrud fra en omsluttende reversal, der er et lille købesignal. Der er tale om en positive acceleration.
S&P500 ligger i rent køb (fuld eksponering), men der er lagt op til a death cross. BørsUdsigten’s udmeldte målzone i 4.800 niveauet, med første stop i 4.600 niveauet.
Tertiært/spekulativt har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 4.460 niveauet (solgt i 4.417 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 4.515 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af i 4.470 niveauet (solgt i 4.504 niveauet). Stop loss ved brud af 4.465 niveauet. Strategi: Køb
S&P500: Dagschart
Nikkei225 – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på Nikkei225 plus 0,0 pct. (6 point) i 32.952 (handles fortsat), er der tale om brud op fra en sidelæns tertiær konsolidering med en toplinie i 3.275 niveauet. Bruddet skal følges spekulativt. Den sekundære konsolidering har en bundlinien ligger i 31.500 niveauet og Toplinien i 33.800 niveauet. Brud SKAL følges!
De glidende gennemsnit viser IKKE længere 3 golden cross, hvilket betyder at der overordnet skal anlægges en handelsstrategi!
Tertiært/spekulativt har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 31.850 niveauet (solgt i 32.050 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 32.800 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position i 32.537 niveauet (solgt i 32.450 niveauet). Stop loss ved brud af 31.600 niveauet. Strategi: Køb
NB! Da de asiatiske indeks fortsat handles efter, at denne vurdering er skrevet, kan der være nye signaler – og signalerne er ikke bekræftede!
Nikkei225: Dagschart
Shanghai Composite – Strategi og Vurdering
Ser vi på dagschartet for Shanghai indekset minus 0,5 pct. (16 point) i 3.161 – (handles i skrivende stund, hvorfor tolkningen af signalerne kan ændres), er der tale om en rebound, der i en overordnet negativ trend, oftest munder ud i en negativ fortsættelse.
Der er tale om en ren nedtrend efter et stærkt death cross signal.
Tertiært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 3.135 niveauet (solgt i 3.275 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 3.145 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten solgt (udløst stop loss) af en lang position ved bruddet af 3.210 niveauet (købt i 3.224 niveauet). Genkøb ved brud af 3.193 niveauet. Strategi: Sælg
Shanghai Composite: Dagschart
OMXC20 – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for OMXC20 – plus 0,4 pct. (9 point) i indeks 2.179, er der tale en test af toplinien i 2.190 niveauet efter et nyt spekulativt købesignal. Der er fortsat tale om et “flag” (konsolidering) på en “flagstang”.
Der er tale om en Ren Optrend i danske aktier. Det betyder, at man (teoretisk) igen skal ligge langt i danske aktier.
Tertiært (kort sigt) har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.160 niveauet (solgt i 2.185 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 2.170 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært (mellemlang sigt) har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.040 niveauet (solgt i 2.025 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 2.070 niveauet. Strategi: Køb
C20: Dagschart
OMXS30 – Strategi & Vurdering
Ser vi på dagschartet for S30 lukkede indekset i plus 0,4 pct. (8 point) i 2.194 er der tale om en rebound, og lille flagformation. Der er udløst et større “Death Cross”, og hvilket indikerer yderligere nedtur!
BørsUdsigten noterer, at de svenske aktier IKKE længere ligger i Rent Køb og man skal overvejende sælge og afvente køb.
Tertiært / spekulativt har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.155 niveauet (solgt i 2.210 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 2.190 niveauet (Testes NU). Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten solgt (udløst stop loss) af en lang position ved bruddet af 2.190 niveauet (købt i 2.257 niveauet). Genkøb ved brud af 2.202 niveauet. (Testes NU). Strategi: Sælg
OMXS30: Dagschart
DAX30 – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for DAX30 minus 0,1 pct. (15 point) i indeks 15.825 niveauet, er der tale om et nyt spekulativt salgssignal efter en opbremsning efter et brud af en spekulativ optrend (lille flag). Overordnet er der tale om en sekundær sidelæns konsolidering.
Tertiært har BørsUdsigten hjemtaget gevinst af en lang position ved bruddet af 15.875 niveauet (købt i 15.775 niveauet). Genkøb ved brud af 15.942 niveauet. (Testes NU). Strategi: Sælg
Sekundært har BørsUdsigten hjemtaget gevinst af en lang position ved bruddet af 16.075 niveauet (købt i 16.000 niveauet). Genkøb ved brud af 15.942 niveauet. Testes NU! Strategi: Sælg
DAX30: Dagschart
10-årig Statsobligation (Bond) – Strategi og Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for renten på den 10 årige amerikanske statsobligation (4,22 pct.), er der tale om en negativ konsolidering efter et brud af den accelererende optrend og mindst en ny opbremsning. Det udløser et spekulativt salgssignal (salg af renten). Købesignal af renten testes NU!
Den 30-årige realkreditobligation noteres den 1. september til en rente i 7,08 pct. mod 6,23 pct. samme tid sidste år.
Med en inflation på 3,2 pct. er der nu tale om en positiv realrente!
BørsUdsigten noterer, at rentestigningen “kun” har været ca. 1.0 -2,0 pct. på et år. Det betyder, at renten ikke slår så stærkt igennem på det amerikanske husmarked.
BørsUdsigten’s forventede rentestigning på 0,25 pct. til 5,25-5,50 pct. blev udløst.
BørsUdsigten vurderer, at yderligere rentestigninger vil udløse en ny bankkrise i USA – kombineret med en genforhandling af gældsloftet.
BørsUdsigten noterer at FOMC mødet i Fed, senest udmøntede sig i en rentestigning på 0,25 pct. til 5,00 – 5,25 pct. Nu er der lidt større usikkerhed om renten sættes yderligere op. BørsUdsigten forventer en rente på ca. 5,5 pct. i løbet af 2023.
Rentestigningen skal dæmpe inflationen, ved at styrke USD, sammen med QT (Quantative tightning). QT er forsat 95 mia. USD pr. md. En mindskning af pengemængden er opstramning – og er INFLATIONSDÆMPENDE!
Fed ser gerne en opbremsning i løninflationen, og gerne en lavere økonomisk vækst (recession?) – men noget er IKKE som det bør være!
I sidste måned, juli steg inflationen til 3,2 pct. mod 3,0 pct. i juni, i 4,0 pct. i maj 4,9 pct. i april, og 5,0 pct. i marts, og 6,0 pct. i februar, i januar på 6,4 pct., december lå i 6,5 pct., november 7,1 pct. oktober, 7,7 pct. i inflation 8,2 pct. i september, 8,3 pct. i august, mod 8,5 pct. i juli og 9,4 pct. i juni.
Spekulativt / tertiært har BørsUdsigten genkøbt en lang position i 4,19 niveauet (solgt i 4,26 niveauet). Stop loss ved brud af 4,18 niveauet. Strategi: KØB
Sekundært har BørsUdsigten hjemtaget gevinst af en lang position i 4,16 niveauet (købt i 3,55 pct.). Genkøb ved brud af 4,35 niveauet. Strategi: SÆLG (ændret)
Husk! Når renten stiger falder obligationerne (aktivet) og Vice Versa! Her køber vi renten!
10 årig amerikansk statsobligation: Dagschart
USD/DKK – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for USD/DKK (6,91) til morgen, tirsdag, er der tale om brud af toplinien i 6,90 niveauet.
Teoretisk er der tale om “A Golden Cross“, og åbning af terminer (igen)
Spekulativt / tertiært har BørsUdsigten genkøbt en position ved bruddet af 6,85 niveauet (solgt i 6,88 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 6,90 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position i 6,79 niveauet (solgt i 6,90 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 6,845 niveauet. Strategi: Køb
USD handles døgnet rundt, hvorfor chartet er dynamisk!
USD/DKK: Dagschart
Kobber – Strategi og Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for kobber (3,83 USD) til morgen, tirsdag, er der tale om brud af toplinien i en spekulativ konsolidering, hvilket udløser et spekulativt købesignal.
BørsUdsigten vurderer, at faldende lagere på LME (London Metal Exchange) på et eller andet tidspunkt udløser en kraftig bevægelse i prisen – OG kobbermineaktier.
Faldende lagre kombineret med stabile priser hænger ikke sammen på den lange bane. På et eller andet tidspunkt vil lagersituationen betyde højere priser! For øjeblikket er der tale om faldende lagre – og så må vi se om vi får en lavere top i lagersituationen (5 års chartet)
Lagrene i LME (London Metal Exchange) noteredes fredag med en stigning på 3.625 ton i 102.900 tons, mod 260.000 tons for 18 mdr. siden.
Spørgsmålet er om vi kommer op til dette niveau igen. Umiddelbart tror BørsUdsigten det IKKE.
Vi har fået en top inden – er det tegn på højere efterspørgsel / lavere produktion – OG så bliver det interessant, hvornår knaphedspsykologien indtræder (;-D)
Lagrene i CME og Shanghai ikke medtaget.
Tertiært/spekulativt har BørsUdsigten hjemtaget gevinst af en lang position i 3,85 niveauet (købt i 3,67 niveauet). Genkøb ved brud af 3,83 niveauet (Testes NU). Strategi: SÆLG (ændret).
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved brud af 3,84 niveauet (solgt i 3,89 niveauet). Stop loss ved brud af 3,81 niveauet. (Testes NU). Strategi: Køb
Vær opmærksom på, at kobber handles “around the clock”, hvorfor signalerne ændres løbende.
Lagersituationen gør køb af kobberminer særdeles interessant, da det kun er et spørgsmål om tid før vi vil se prisstigninger (knaphed)
Kobber: Dagschart
UK Brent – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for UK Brent (89) til morgen, tirsdag, er der tale om brud af den gamle top i 88 niveauet, og en stigende tertiær trendlinie. Bruddet af 88 niveauet indikerer en upside til 100-120 niveauet.
De glidende gennemsnit har udløst et stærkt købesignal, og endnu et golden cross og vi er tæt på den rene teoretiske optrend!
Næste modstand i 87-88 niveauet, og det er ved at blive brudt nu – og ny / bekræftet købesignal ved at blive udsendt med et prismål i 100-120 niveauet.
Tertiært / spekulativt har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 85 niveauet (solgt i 86 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af ved brud af 88,25 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 88 niveauet (solgt i 84,5 niveauet). Stop loss ved brud af 82,5 niveauet. Strategi: KØB (ændret)
UK Brent: Dagschart
Chart: Investing.com.
