BørsUdsigten: Fortsat Momentum i Olie! Hvor højt skal Renten OP?
Wall Street lukkede onsdag med fald på mellem 0,6 og 1,1 pct. for de tre indeks BørsUdsigten har valgt at følge.
Europa lukkede onsdag med fald på mellem 0,2 pct. og 0,8 pct. for de tre toneangivne index (FTSE100, DAX30, og CAC40).
De asiatiske børser noteres med fald på mellem 0,8 pct. og 1,2 pct. til morgen, torsdag.
De europæiske aktier ses åbne med fald på mellem 0,2 pct. og 0,5 pct. når vi lægger morgenens handel med indexfutures til grund. (kl. 08:20).
Wall Street indikeres at åbne med fald på mellem 0,1 pct. og 0,4 pct. når Wall Street åbner senere torsdag.
De danske aktier ved OMXC20 indekset ses åbne lavere nu til morgen, torsdag.
Næste møde i Fed 19.-20. september.
BørsUdsigten vurderer, at en rentestigning fra Fed på 0,25 pct. vil være en stor fejl. Årsagen er at den 30 årige rente p.t. ligger på over 7 pct., og dermed har en positiv realrente på 4 pct.
BørsUdsigten ser derfor renten, som værende selvbærende i det nuværende økonomiske balance.
BørsUdsigten noterer desuden en faldende pengemængde M2.
BørsUdsigten noterer, at Kina IKKE geninvesterer deres amortiseringer på amerikanske fordringer (finansierer det amerikanske budgetunderskud)
BørsUdsigten vurderer, at man skal være risikoavers, da mange tekniske og fundamentale faktorer indikerer forstående korrektion!!
S&P500 – Strategi og Vurdering
Ser vi på dagschartet for S&P500 – minus 0,7 pct. (31 point) i indeks 4.465 niveauet, er der fortsat tale om et vendesignal og brud af den tertiære acceleration. Det udløser et spekulativt salgssignal.
BørsUdsigten vurderer, at brud af 4.460 niveauet udløser salgssignal, og bekræftelse på en – i første omgang – tertiær nedtrend!
EXIT-niveau sekundært – ved brud af 4.365 niveauet
S&P500 ligger IKKE længere rent køb (fuld eksponering), efter udløsning af “a death cross”. Det betyder, at der overordnet anlægges en handelsstrategi.
Tertiært/spekulativt har BørsUdsigten hjemtaget gevinst af en lang position ved bruddet af 4.515 niveauet (købt i 4.460 niveauet). Genkøb ved brud af 4.495 niveauet. Strategi: Sælg
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af i 4.470 niveauet (solgt i 4.504 niveauet). Stop loss ved brud af 4.455 niveauet. (Testes NU). Strategi: Køb
S&P500: Dagschart
Nikkei225 – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på Nikkei225 minus 0,8 pct. (250 point) i 32.991 (handles fortsat), er der tale om en positiv tertiær konsolidering med en trendlinie i 33.300 niveauet. Bruddet skal følges spekulativt. Den sekundære konsolidering har en bundlinien ligger i 31.500 niveauet og Toplinien i 33.800 niveauet. Brud SKAL følges!
De glidende gennemsnit viser IKKE længere 3 golden cross, hvilket betyder at der overordnet skal anlægges en handelsstrategi!
Tertiært/spekulativt har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 31.850 niveauet (solgt i 32.050 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 33.000 niveauet (Testes NU!). Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position i 32.537 niveauet (solgt i 32.450 niveauet). Stop loss ved brud af 31.600 niveauet. Strategi: Køb
NB! Da de asiatiske indeks fortsat handles efter, at denne vurdering er skrevet, kan der være nye signaler – og signalerne er ikke bekræftede!
Nikkei225: Dagschart
Shanghai Composite – Strategi og Vurdering
Ser vi på dagschartet for Shanghai indekset minus 1,0 pct. (30 point) i 3.128 – (handles i skrivende stund, hvorfor tolkningen af signalerne kan ændres), er der tale om en positiv konsolidering, oftest munder ud i en negativ fortsættelse. Salgssignalet blev udløst i ved bruddet af trendlinien i 3.155 niveauet.
Der er tale om en ren nedtrend efter et stærkt death cross signal.
Tertiært har BørsUdsigten hjemtaget gevinst ved brud af en lang position ved bruddet af 3.145 niveauet (købt i 3.135 niveauet). Genkøb ved brud af 3.160 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten solgt (udløst stop loss) af en lang position ved bruddet af 3.210 niveauet (købt i 3.224 niveauet). Genkøb ved brud af 3.192 niveauet. Strategi: Sælg
Shanghai Composite: Dagschart
OMXC20 – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for OMXC20 – minus 0,0 pct. (1 point) i indeks 2.178, er der tale en konsolidering og test af både toplinien i 2.190 niveauet og den tertiære bundlinie i 2.170 niveauet, og 2.125 niveauet. Der er fortsat tale om et “flag” (konsolidering) på en “flagstang”.
Der er tale om en Ren Optrend i danske aktier. Det betyder, at man (teoretisk) igen skal ligge langt i danske aktier ; men det er fortsat Novo der trækker OP!
Tertiært (kort sigt) har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.160 niveauet (solgt i 2.185 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 2.170 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært (mellemlang sigt) har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.040 niveauet (solgt i 2.025 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 2.147 niveauet. Strategi: Køb
C20: Dagschart
OMXS30 – Strategi & Vurdering
Ser vi på dagschartet for S30 lukkede indekset i minus 0,0 pct. (1 point) i 2.203 er der tale om udbrud af en lille flagformation, og genoptagelse af den tertiære trend.
Vær opmærksom på trendlinien i 2.190 niveauet, da der kan være tale om en negativ fortsættelsesformation.
BørsUdsigten noterer, at de svenske aktier IKKE længere ligger i Rent Køb og man skal overvejende sælge og afvente køb.
EXIT i 2.140 niveauet.
Tertiært / spekulativt har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.155 niveauet (solgt i 2.210 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 2.190 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 2.202 niveauet (solgt i 2.190 niveauet). Stop loss ved brud af 2.182 niveauet. Strategi: Køb
OMXS30: Dagschart
DAX30 – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for DAX30 minus 0,2 pct. (30 point) i indeks 15.741 niveauet, er der tale om et nyt spekulativt salgssignal efter en opbremsning efter et brud af en spekulativ optrend (lille flag). Overordnet er der tale om en sekundær sidelæns konsolidering, med en bund (EXIT-niveau i 15.500 niveauet)
Tertiært har BørsUdsigten hjemtaget gevinst af en lang position ved bruddet af 15.875 niveauet (købt i 15.775 niveauet). Genkøb ved brud af 15.795 niveauet. (Testes NU). Strategi: Sælg
Sekundært har BørsUdsigten hjemtaget gevinst af en lang position ved bruddet af 16.075 niveauet (købt i 16.000 niveauet). Genkøb ved brud af 15.935 niveauet. Strategi: Sælg
DAX30: Dagschart
10-årig Statsobligation (Bond) – Strategi og Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for renten på den 10 årige amerikanske statsobligation (4,30 pct.), er der tale om en spekulativ konsolidering efter et brud af den negative konsolidering (positiv fortsættelse). Købesignal af renten.
Den 30-årige realkreditobligation noteres den 6. september til en rente i 7,33 pct. mod 6,02 pct. samme tid sidste år.
Med en inflation på 3,2 pct. er der nu tale om en positiv realrente på over 4 pct.
BørsUdsigten noterer, at rentestigningen “kun” har været ca. 1.0 -2,0 pct. på et år. Det betyder, at renten ikke slår så stærkt igennem på det amerikanske husmarked.
BørsUdsigten’s forventede rentestigning på 0,25 pct. til 5,25-5,50 pct. blev udløst.
BørsUdsigten vurderer, at yderligere rentestigninger vil udløse en ny bankkrise i USA – kombineret med en genforhandling af gældsloftet.
BørsUdsigten noterer at FOMC mødet i Fed, senest udmøntede sig i en rentestigning på 0,25 pct. til 5,00 – 5,25 pct. Nu er der lidt større usikkerhed om renten sættes yderligere op. BørsUdsigten forventer en rente på ca. 5,5 pct. i løbet af 2023.
Rentestigningen skal dæmpe inflationen, ved at styrke USD, sammen med QT (Quantative tightning). QT er forsat 95 mia. USD pr. md. En mindskning af pengemængden er opstramning – og er INFLATIONSDÆMPENDE!
Fed ser gerne en opbremsning i løninflationen, og gerne en lavere økonomisk vækst (recession?) – men noget er IKKE som det bør være!
I sidste måned, juli steg inflationen til 3,2 pct. mod 3,0 pct. i juni, i 4,0 pct. i maj 4,9 pct. i april, og 5,0 pct. i marts, og 6,0 pct. i februar, i januar på 6,4 pct., december lå i 6,5 pct., november 7,1 pct. oktober, 7,7 pct. i inflation 8,2 pct. i september, 8,3 pct. i august, mod 8,5 pct. i juli og 9,4 pct. i juni.
Spekulativt / tertiært har BørsUdsigten genkøbt en lang position i 4,19 niveauet (solgt i 4,26 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 4,27 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten hjemtaget gevinst af en lang position i 4,16 niveauet (købt i 3,55 pct.). Genkøb ved brud af 4,35 niveauet. Strategi: Sælg
Husk! Når renten stiger falder obligationerne (aktivet) og Vice Versa! Her køber vi renten!
10 årig amerikansk statsobligation: Dagschart
USD/DKK – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for USD/DKK (6,95) til morgen, torsdag, er der tale om en opbremsning i toplinien i 6,95 niveauet.
Teoretisk er der tale om “A Golden Cross“, og åbning af terminer (igen)
Spekulativt / tertiært har BørsUdsigten genkøbt en position ved bruddet af 6,85 niveauet (solgt i 6,88 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 6,92 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position i 6,79 niveauet (solgt i 6,90 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af 6,86 niveauet. Strategi: Køb
USD handles døgnet rundt, hvorfor chartet er dynamisk!
USD/DKK: Dagschart
Kobber – Strategi og Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for kobber (3,78 USD) til morgen, torsdag, er der tale om brud af bundlinien i en spekulativ konsolidering, hvilket udløser et salgssignalsignal.
BørsUdsigten vurderer, at faldende lagere på LME (London Metal Exchange) på et eller andet tidspunkt udløser en kraftig bevægelse i prisen – OG kobbermineaktier.
Faldende lagre kombineret med stabile priser hænger ikke sammen på den lange bane. På et eller andet tidspunkt vil lagersituationen betyde højere priser! For øjeblikket er der tale om faldende lagre – og så må vi se om vi får en lavere top i lagersituationen (5 års chartet)
Lagrene i LME (London Metal Exchange) noteredes onsdag med en stigning på 0 ton i 107.400 tons, mod 260.000 tons for 19 mdr. siden.
Spørgsmålet er om vi kommer op til dette niveau igen. Umiddelbart tror BørsUdsigten det IKKE.
Vi har fået en top inden – er det tegn på højere efterspørgsel / lavere produktion – OG så bliver det interessant, hvornår knaphedspsykologien indtræder (;-D)
Lagrene i CME og Shanghai ikke medtaget.
Tertiært/spekulativt har BørsUdsigten solgt (udløst stop loss) af en lang position i 3,81 niveauet (købt i 3,83 niveauet). Genkøb ved brud af 3,84 niveauet. Strategi: SÆLG (ændret).
Sekundært har BørsUdsigten udløst stop loss af en lang position ved brud af 3,81 niveauet (købt i 3,84 niveauet). Genkøb ved brud af 3,81 niveauet. (Testes NU). Strategi: SÆLG (ændret)
Vær opmærksom på, at kobber handles “around the clock”, hvorfor signalerne ændres løbende.
Lagersituationen gør køb af kobberminer særdeles interessant, da det kun er et spørgsmål om tid før vi vil se prisstigninger (knaphed)
Kobber: Dagschart
UK Brent – Strategi & Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for UK Brent (90,5) til morgen, torsdag, er der tale om brud af den gamle top i 88 niveauet, og en stigende tertiær trendlinie. Bruddet af 88 niveauet indikerer en upside til 100-120 niveauet.
De glidende gennemsnit har udløst et stærkt købesignal, og endnu et golden cross og vi er tæt på den rene teoretiske optrend!
Næste modstand i 87-88 niveauet, og det er ved at blive brudt nu – og ny / bekræftet købesignal ved at blive udsendt med et prismål i 100-120 niveauet.
Tertiært / spekulativt har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 85 niveauet (solgt i 86 niveauet). Hjemtagelse af gevinst ved brud af ved brud af 89,5 niveauet. Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 88 niveauet (solgt i 84,5 niveauet). Stop loss ved brud af 83 niveauet. Strategi: Køb
UK Brent: Dagschart
Chart: Investing.com.
