BØRSUDSIGTEN: Afviser Støtteniveauet? Skal USD op i den kommende uge? Guld når BørsUdsigten’s Prisobjektiv!
C20 indekset lukkede, fredag, med et fald på 1,0 pct. (9,17 point) i indeks 899,99. For ugen blev det til et fald på 7,5 pct. (72,67 point), og år til dato et fald på 11,3 pct.
De europæiske aktiemarkeder lukkede fredag med fald på mellem 0,7 pct. og 1,1 pct. for de 3 toneangivne indeks (FTSE100, CAC40, og DAX30).
Wall Street lukkede fredag, med stigninger på mellem 1,3 pct. og 3,3 pct. for de tre indeks BørsUdsigten har valgt at følge.
De asiatiske aktiemarkeder noteres uensartet, til morgen, mandag. Kina og Hong Kong holder kinesisk Nyt År, og Kina holder lukket hele ugen!
De toneangivne europæiske aktieindeks ses åbne med stigninger på mellem 0,4 pct. og 0,7 pct., når vi lægger morgenens handel med indeksfutures til grund.
De toneangivne amerikanske indeks ses åbne med stigninger på mellem 0,3 pct. og 0,6 pct., såfremt Wall Street åbnede nu.
Strategi C20
Sekundært (mellemlang sigt) har BørsUdsigten en salgsstrategi.
BørsUdsigten har solgt vores sekundære lange position i 968 niveauet. Der genkøbes ved brud af 970 niveauet.
Strategi: Sælg.
Timing af køb/salg på dagsniveauet, sker på baggrund af BørsUdsigten’s spekulative vurdering.
Tertiært / spekulativt, har BørsUdsigten genkøbt / lukket short ved støtten i 905 niveauet (solgt/åbnet i 965 niveauet). Stop loss / lukning af short ved brud af 890 niveauet.
Strategi: Køb. (ændret).
BørsUdsigten’s langsigtede (primære) strategi er sælg for C20. BørsUdsigten har solgt den primære position ved bruddet af 971 niveauet. Der genkøbes ved brud af 969 niveauet.
Strategi: Sælg.
Niveau for indeksvurdering: 900.
Dagens C20 Udsigt
BørsUdsigten vurderer, at de danske aktier ved C20 indekset, vil åbne højere, nu til morgen, mandag.
Wall Street
Wall Street lukkede markant lavere, fredag.
Specielt faldt en næsten halvering af kursen i LinkedIn i øjnene. Årsagen var manglende annonceindtægter og efterfølgende nedjustering af forventningerne. Man må spørge sig selv om der er tale om en overreaktion, med Facebook in mente. Ledelsen vil fremadrettet se på hvor indtjeningen kan forbedres – og mennesker er vanedyr – og LinkedIn er ikke en døgnflue – men verdens største jobformidlingssite. Hvis man vurderer selskabet til at præster som markedet – altså sælge til en gns. p/e på 17 X indtjeningen, så kan LinkedIn fald til ca. 50. Altså bliver der tale om en vurdering af det fremtidige indtjeningspotential.
Endvidere trak Netflix ned med et fald på 7,7 pct., Tesla med 7,3 pct. og Amazon.com med 6,4 pct. Det var de tunge teknologiaktier, der trak primært Nasdaq indekset ned.
Selvom faldene er koncentreret omkring IT selskaberne smitter det af på investorpsykologien, og andre selskaber, der bliver solgt for at beskytte porteføljen.
Arbejdsløshedsprocenten faldt til 4,9 pct. og antallet af nye job blev næsten halveret til 151K i januar, og decembertallet blev revideret ned med 30K til 262K.
Handelstallene for december var lidt dårligere end forventet med et underskud på 43,4 mia. USD.
Dow Jones lukkede fredag med et fald på 1,3 pct. (211,61 point) i indeks 16.204,97. For ugen blev det til et fald på 1,6 pct., og år til dato et fald på 7,0 pct.
S&P500 lukkede med en stigning på 1,9 pct. (35,40 point) i indeks 1.880,05. For ugen blev det til et fald på 3,1 pct., og år til dato et fald på 8,0 pct.
Nasdaq Composite lukkede med et fald på 3,3 pct. (146,41 point) i 4.363,14. For ugen blev det til et fald 5,4 pct., og år til dato et fald på 12,9 pct.
S&P500 Teknisk Vurdering
Ser BørsUdsigten på dagschartet for S&P500 (1.880), bliver det interessant om støtteniveauet i 1.860 holder / afviser. Sker det er der tale om en midlertidig bundformation i for af et W, og dermed et købesignal.
Modsat kan der komme endnu en ”flush out”. I Det tilfælde er der også tale om et købesignal.
Sidst man ikke mindst kan der være tale om en fortsættelse af den negative trend.
1.860 niveauet giver svaret!
Overordnet ligger vi fortsat i en primær nedtrend.
Indtil videre har S&P500 konsolideret sig mellem 1,940 niveauet som toplinie og 1.860 niveauet som bundlinie.
Tertiært / spekulativt har BørsUdsigten solgt (stop loss) en lang position i 1.905 niveauet, og åbnet en spekulativ shortposition. Der genkøbes / lukkes short ved brud af den faldende trendlinie i 1.915 niveauet.
Strategi: Sælg. (ændret).
Sekundært har BørsUdsigten hjemtaget gevinst i 2.075 niveauet. Der genkøbes ved brud af 1.940 niveauet.
Strategi: Sælg.
Primært har BørsUdsigten solgte vores lange position i 2.061. Den blev købt i samme niveau. Der genkøbes ved brud af 2.038 niveauet.
Strategi: Sælg.
De korte momentumindikatorer et vendt inden vi er nået normale vendeniveauer, og har pil ned.
Signalmodellerne ligger alle i køb.
S&P500: Dagschart
Renten
Renten på den amerikanske 10 årige statsobligation noteres op med 0,02 pct. i 1,84 pct. Den toårige rente op med 0,04 pct. i 0,74, og den 30 årige noteres ned 0,02 pct. højere i 2,70 pct.
Renten på den 10 årige tyske bund noteres 0,01 pct. lavere i 0,29 pct. og den 2 årige bund noteres ned med 0,01 pct. i minus 0,50 pct., og den 30 årige bund falder 0,02 pct. til 1,00 pct.
Valuta
USD noteres kl. 06:37 i 6,706 (6,67) for 1 USD. EUR/USD noteres i 1,113 (1,119). USD/JPY noteres i 117,4 (116,7). EUR/JPY noteres i 130,7 (130,6). EUR/DKK 7,464 (7,464)
Kina realiserer deres valutareserver for at støtte yuanen. Det betyder et øget udbud af USD, og dermed pres på samme. Til dato har man realiserer 17 pct. af deres samlede valutareserver. Det kan mærkes på udvikling af USD, og har indtil nu betydet en svækkelse af USD.
Alternativet til udsalg af USD ville være en devaluering – problemet er blot at de øvrige asiatiske lande vil devaluere deres valutaer endnu mere.
Det bliver interessant at følge om det manglende salg af USD betyde at USD skal op i ugens løb?
USD/DKK teknisk
Ser BørsUdsigten på dagschartet for USD/DKK (6,705), fik vi et lille ”flush out” i fredags, og dermed et lille vendesignal på vores ”candlelight”. Det indikerer en rebound tilbage mod 6,75 niveauet.
Spekulativt / tertiært har BørsUdsigten solgt en lang position i 6,82 niveauet. Der er åbnet en spekulativ short i 6,80 niveauet. Der genkøbes og lukkes short ved brud af 6,71 niveauet. Positioner genåbnes ved brud af 6,67 niveauet
Strategi: Sælg.
Sekundært har BørsUdsigten solgt en lang position i 6,83 niveauet. Der er åbnet en shortposition ved bruddet af 6,80 niveauet. Shortpositionen lukke ved brud af 6,75 niveauet.
Strategi: Sælg.
De korte indikatorer er vendt i oversolgte vendeniveauer
Signalmodellerne ligger i sælg.
USD/DKK: Dagschart.
Guld
Guldprisen noteres højere til morgen i 1.166 (1.114) USD pr troy ounce (31.1035 g).
Guldprisen er nået BørsUdsigten’s første prisobjektiv i 1.170-200 niveauet, med en højeste notering fredag i 1.173.
Ser BørsUdsigten på dagschartet for guld er der tale om en fuldendt kopformation. Det betyder at BørsUdsigten forventer en konsolidering i form af en hank de næste 2 til 4 uger.
Den primære trend er fortsat ned, og vi skal have et brud af 1.200 niveauet, før vi kan se et prisobjektiv i 1.300-20 niveauet.
Der er tale om en stærkt accelererende tertiær trend.
Tertiært / spekulativt har BørsUdsigten genkøbt en lang position 1.090 niveauet. Der hjemtages gevinst ved brud af 1.155 niveauet, og der åbnes en spekulativ shortposition ved brud af 1.135 niveauet på det sekundære plan.
Strategi: Køb
Sekundært har BørsUdsigten købt en position i 1.070 niveauet. Der hjemtages gevinst ved brud af 1.095 niveauet.
Strategi: Køb
Olie
Olieprisen noteres nogenlunde uforandret til morgen, mandag.
Nymex Crude, er senest noteret i 31,16 (31,82) USD pr. tønde. UK Brent kvaliteten noteres i 34,42 (34,46) USD pr. tønde.
Umiddelbart ligner formationen en positiv fortsættelsesformation, hvor brud af 35 niveauet udløser et tertiært købesignal, og brud af 36 niveauet et sekundært købesignal.
Tertiært / spekulativt BørsUdsigten genkøbt en position i 34 niveauet. Stop loss lægges ved brud af 33,5 niveauet.
Strategi: Køb.
Sekundært har BørsUdsigten genkøbt en lang position ved bruddet af 32,5 niveauet. Stop loss lægges ved brud af 32,5 niveauet.
Strategi: Køb.
Asien
De asiatiske aktiemarkeder noteres uensartet, nu til morgen, mandag. Kina og Hongkong holder lukket på grund af kinesisk Nyt År (abens år).
Nikkei225 noteres 1,1 pct. (185 point) højere i indeks 17.004. Hang Seng holder lukket i indeks 19.288. Kina’s CSI300 holder lukket i indeks 2.964. Sydkoreas Kospi stiger med 0,1 pct. (2 point) i indeks 1.918. Australiens ASX200 falder med 0,0 pct. (1 point) i 4,975.
Bemærk der er ikke tale om lukkenoteringer, men niveauer, der noteres godt en time før luk.
Teknisk Vurdering OMXC20
Ser BørsUdsigten på dagschartet for C20 (900), har vi en stærkt accelererende nedtrend.
Tertiært / spekulativt har BørsUdsigten i 905 niveauet genkøbt og lukket den short position der blev åbnet i 965 niveauet. Stop loss og åbning af ny short lægges ved brud af 895-90 niveauet.
Strategi: Køb. (ændret)
Sekundært har BørsUdsigten solgt en position i 968 niveauet, og der genkøbes ved brud af 970 niveauet.
Strategi: Sælg.
Primært har BørsUdsigten solgt vores lange position 971 niveauet. Der genkøbes ved brud af 969 niveauet.
Strategi: Sælg.
C20: Dagschart
De korte indikatorer er ved at nå oversolgte vendeniveauer.
Signalmodellerne ligger overvejende i sælg.
Analyse & Graf: Vikingen
Allan Thestrup – BørsUdsigten
allan@borsudsigten.dk
Tlf.: 2258 0126
BørsUdsigten er et risikostyringsværktøj
BørsUdsigten’s opgave er dagligt at vurdere, og beskrive de markedsmæssige risici. Det sker ud fra kampen mellem købere og sælgere på markedet, og investorpsykologien.
Det er specielt vigtigt at afdække markedsrisikoen, når aktiemarkederne svinger så meget som de gør, og vi ikke ved hvornår den næste større nedtur kommer.
Den selskabsspecifikke risiko lader vi andre om.
Pas på det overordnede aktiemarked ingen aktie er uberørt af den overordnede udvikling – heller ikke kvalitetsaktier, som A.P. Møller Mærsk, Coloplast, og Novo Nordisk.
Forøg dine chancer for at tjene penge på aktier – med mindst mulig risiko.
BørsUdsigten kan ikke forudsige kursudviklingen, men kan handle på signalerne på chartet, og have forventninger ud fra de signaler vi får. Handelsmønstre har det med at gentage sig selv. Det forøger gevinstchancerne på aktiemarkedet.
Ovennævnte strategier benyttes til, at risikostyre eksponeringen mod aktiemarkedet, og balanceringen af porteføljen mod det danske aktiemarked. (Afdækning af markedsrisikoen).
Med BørsUdsigten’s strategi undgår du at købe og sælge for tidligt.
Nu gælder det om at placere sig så optimalt (finde de rigtige papirer) som muligt til rebound / bounce
Om valg af indeks!
Der skal retvisende – C20 indekset – og ikke manipulerede input (C20 cap) – til, for at give retvisende signaler!
Desværre kan du ikke som teknisk analytiker bruge det nye C20 Cap til noget som helst, da der er tale om et manipuleret indeks, der ikke siger noget som helst om likviditeten i markedet.
Endvidere opstår der lidt umotiverede ”gaps” der ikke lukkes normalt.
Man SKAL kunne se hvor mange penge der er i markedet – ikke et skønhedsbillede af en indeksvurdering.
Derfor dækker BørsUdsigten ikke dette indeks – da det er ubrugeligt/misvisende i teknisk sammenhæng!
